透过私募的“美丽外衣”看清非法集资的本质

本篇文章1108字，读完约3分钟

近年来，打着“私募基金”的幌子非法集资的现象时有发生。诈骗投资者后，犯罪分子立即挥霍一空或带钱潜逃，给投资者带来了重大损失。

2016年，监管部门在私募股权基金网络调查中发现，X部门投资运营了“X部门股权投资”网站，并公开发布了私募股权基金产品的预期年收益率、认购预留按钮等基金产品的宣传和募集信息，涉嫌以私募股权基金的名义从事非法募集活动。

根据这条线索，监管部门立即启动了现场检查程序，发现X部门投资管理的一只基金的投资者人数超过1200人，另一只基金的投资者人数超过300人。其中，第一个募集账户约2500万元的转账700多笔来自个人账户，涉及近600人，募集账户收到的转账近87%在10万元以下，其中1万元和2万元较为常见。监管部门及时对X系列投资采取监管措施，与公安部门、工商行政管理部门和当地街道办事处共同控制其业务活动，逐步缩小所涉及的资金规模，将风险降至最低水平。目前，涉嫌非法集资X系列投资已被公安机关立案调查。

2018年，广东省沪深投资者服务与争议调解中心收到广州市Y投资公司的多项产品延期付款投诉，被监管部门作为风险线索进行现场检查。在检查过程中，该机构仅提供了其在基金行业协会注册的基金产品的信息，称其没有发行任何其他产品，也没有同时从事其他非私募基金业务。然而，视察员注意到，该公司在一个繁华地区租了一整栋办公楼。通过查询工商登记信息和询问公司负责人，公司租用办公地址3年多，每年租金只有几百万元。备案的资金规模只有300万元，资金管理规模明显不足以支付运营成本。有一个主要的嫌疑是发起其他业务或拥有未注册的资金。检查人员在现场发现，该公司与广播电台合作公布记录和20多份基金合同，涉及两笔未登记的基金。

根据现场获得的信息，检索到基金合同中载明的募集资金账户的流向，发现该公司向至少120名不合格投资者募集资金。经过现场检查核实，公司进行了公示，承诺保护资金和收入，并向不合格投资者募集资金。这些资金不是实际投资海外，而是用于日常运营，如支付租金和延迟支付投资者的资金。经询问该公司的监事，得知该公司背后的实际控制人有非法集资的犯罪记录。监管部门及时采取监管措施，责令公司清退非法募集的资金。目前，公安机关已对广州Y投资涉嫌非法集资案进行了立案调查。

从以上案例可以看出，非法集资不是一个“不可理解”的技术术语，也不是一个神秘的骗局。尽管这些常规充满了诡计，但它们无法跳出三个最显著的特征，如“宣传”、“保护资本和收入的承诺”和“从不合格的投资者那里筹集资金”。希望投资者在选择投资产品的过程中能够清楚地看到非法集资的本质，远离各种以“私募基金”为名的非法行为。(由中国证监会出资)

来源：央视线